Borsa İstanbul 14 Temmuz Haftasına Nasıl Başlayacak?

Borsa İstanbul, geçtiğimiz hafta yükseliş yaşasa da Bist 100 endeksi dirençten döndü. Borsa İstanbul’da yaşananlar ve 14 Temmuz haftasında öne çıkan gelişmeleri İntegral Yatırım Araştırma departmanı değerlendirdi.

Haftalık Değerlendirme ve Strateji

Borsa endeksinde olumlu seyir devam ediyor. Kritik direnç bölgesi olan 10400 seviyesinin altında 10358 seviyesinde kapanış gerçekleşti. Bugün bu direnç bölgesinin aşılması ve üzerinde haftalık kapanış almamız durumunda önümüzdeki süreçte yukarı yönlü eğilimin güçlenerek devam etmesini bekleriz. Önümüzdeki haftalarda hem faiz kararı hem de 2.çeyrek finansallarının Borsa İstanbul üzerinde etkili olmasını bekliyoruz. Bu hafta sabit getirili menkul kıymetlere getirilen stopaj artışı nedeniyle borsaya olan ilgi önümüzdeki dönemde artabilir. Bunun yanında Merkez Bankası’ndan beklenilen faiz indiriminin gelmesi halinde, yukarı yönlü eğilimin destek kazanmasını bekleriz. Finansallar ise sektörel ayrışmaları beraberinde getirecek. 2.çeyrek bilanço döneminde de beklentilerin zayıf olmasından dolayı, beklenti üzeri gelebilecek karlılıklar, endeksin görünümüne pozitif katkı sağlayabilir. Bu süreçte gözler yine bankacılık endeksinde olacaktır. XBANK’ta dün kritik direnç bölgesi olan 14470 seviyesinden tepki geldi. Bu seviyenin aşılması ve haftalık kapanışın da 14470 seviyesi üzerinde gelmesi halinde yukarı yönlü eğilimin güç kazanmasını ve zirve olan 17130 seviyesinin test edilmesini bekleriz.

Pazartesi

Haftanın ilk günü yurt içi piyasalar açısından Hazine’nin tahvil ihraçları öne çıkıyor. Hazine, 2 yıl vadeli sabit kuponlu, 4 yıl vadeli TÜFE’ye endeksli ve 5 yıl vadeli sabit kuponlu olmak üzere üç ayrı devlet tahvili ihracı gerçekleştirecek. Bu gelişmeler, özellikle iç borçlanma dinamikleri ve tahvil faizleri açısından önemli olabilir. Japonya tarafında ise sanayi üretimi verileri açıklandı; aylık %0,5 artış beklentiye paralel gelirken, yıllık bazda %1,1 daralma yaşandı. Bu, küresel üretim zincirleri ve Asya ekonomisi açısından dikkatle izleniyor.

Salı

Türkiye’de “Demokrasi ve Millî Birlik Günü” nedeniyle piyasalar kapalı olacak. Ancak küresel veri akışı oldukça yoğun. Çin’den gelen veriler başta GSYİH ve sanayi üretimi olmak üzere güçlü: Yıllık GSYİH büyümesi %5,4, sanayi üretimi ise %5,8 ile beklentileri destekledi. Aynı saatlerde açıklanan perakende satışlar ve işsizlik oranı da istikrar sinyali veriyor. Avrupa’da Almanya ve Euro Bölgesi için ZEW anketleri ile sanayi üretimi verileri takip edildi. ABD tarafında ise gözler enflasyon verisindeydi: Haziran ayında TÜFE aylık %0,1, yıllık %2,4 artışla Fed’in dezenflasyon sürecini destekler nitelikte geldi. Çekirdek TÜFE de beklentilerin altında kaldı. Gün içinde New York Empire State endeksi gibi aktivite göstergeleri ile FOMC üyeleri Bowman, Barr ve Collins’in konuşmaları piyasaların yönü üzerinde etkili olabilir. Ayrıca BoE Başkanı Bailey’nin konuşması da İngiltere tarafında önemli.

Çarşamba

Günün ilk saatlerinde Fed Üyesi Logan’ın konuşmasıyla başlayan gündem, İngiltere TÜFE verileriyle devam edecek. Haziran ayına ilişkin açıklanacak yıllık TÜFE ve çekirdek TÜFE, BoE’nin faiz adımlarına ilişkin ipucu verecek. Türkiye’de dış ticaret dengesi verisi açıklanacak. Haziran ayı için beklenti 235 milyar TL civarında bir açık. ABD tarafında ÜFE ve çekirdek ÜFE verileri ile sanayi üretimi ve kapasite kullanım oranı gibi üretim odaklı göstergeler öne çıkıyor. Akşam saatlerinde DOE petrol stokları ve FOMC Üyesi Williams’ın konuşması da fiyatlamaları etkileyebilir.

Perşembe

İngiltere’de işsizlik oranı açıklanacak. Euro Bölgesi’nden TÜFE ve çekirdek TÜFE verileri, ECB’nin politika duruşu açısından yakından izlenecek. ABD tarafında ise özellikle perakende satışlar ve işsizlik başvuruları piyasaların radarında olacak. Zayıf gelen perakende verileri tüketim dinamiklerine ilişkin soru işaretleri yaratabilir. Daly’nin akşam saatlerindeki konuşması da Fed cephesinden yönlendirme açısından önemli olabilir.

Cuma

Haftanın son işlem gününde gündem daha sakin. Japonya’dan TÜFE ve çekirdek TÜFE verileri açıklanacak; yıllık bazda sırasıyla %3,5 ve %3,7 civarında seyretmesi bekleniyor. ABD’de konut başlangıçları ve inşaat izinleri gibi emlak piyasasını ilgilendiren göstergeler ile Michigan Tüketici Güven Endeksi takip edilecek. Ayrıca Fed Üyesi Waller’ın sabaha karşı yapacağı konuşma, haftanın Fed mesajlarını tamamlayan bir çerçeve sunabilir.

Detaylı bilgi için Haftalık Takvim‘e bakabilirsiniz.

Haftalık Takibimizdeki Hisseler

İntegral Yatırım, 14-18 Temmuz haftasında AKSEN, CCOLA, GENIL, KUYAS, TOASO ve ULKER hisselerini takibe aldı.

14 Temmuz’da hareketli olmasını beklediğimiz hisseler:

ANSGR, BALSU: Teknik göstergelerde güçlenme eğilimi

BRSAN, YEOTK: 50 günlük ortalamayı aşma potansiyeli

ALFAS, TURSG : 100 günlük ortalamayı aşma potansiyeli

BERA, PETKM: 200 günlük ortalamayı aşma potansiyeli

ASELS, EFORC: Güçlü teknik görünüm korunuyor

BIST 100 Endeksi Teknik Analiz

BİST100 endeksinde yukarı yönlü eğilim geçen hafta da devam etti. 10400 seviyesi güçlü ana direnç bölgesi olarak karşımıza çıkıyordu. Cuma günü bu seviye aşıldı ancak üzerinde kalıcılık sağlanamadı. Bu hafta bu seviyenin aşılması ve üzerinde kalıcılık sağlanması önemli. Bu senaryonun gerçekleşmesi durumunda 10740 seviyesi direnç bölgesi olarak takip edilecek. Aksi senaryoda olası kar realizasyonlarının gelmesi halinde 10100 seviyesi kritik destek bölgesi olarak izlenebilir. Bu seviyenin kırılmasıyla satış baskısının 9700 desteğine doğru güç kazanmasını bekleriz. Genel anlamda pozitif görünümün devam ettiğini ancak 10400 üzerinde kalıcılık sağlanmadığı müddetçe ihtiyatlı davranmakta fayda olduğunu düşünüyoruz.

Destekler: 10260 / 10170 / 10100

Dirençler: 10400 / 10550 / 10740

VIOP STRATEJİ – XU030 SPOT ENDEKS

BİST 30 spot endeksi geçtiğimiz haftanın son işlem gününde %0,14 değer kazanarak günü ve haftayı 11566 puan seviyesinden tamamladı. Spot endekste 11600 puan seviyesi direnç olmaya devam ediyor. Cuma günü bu direncin üzerinde kalıcı olamayan spot endekste aşağı yönde 11480 puan seviyesi destek konumunda. Spotta 11480 puan seviyesinin üzerindeki fiyatlamanın devam etmesi halinde vadeli taraftaki uzun pozisyonların korunması kazanç yaratmaya devam edebilir. Spotta 11480 puan seviyesinin altında saatlik kapanışlar gelmesi halinde ise vadeli taraftaki uzun pozisyonların sonlandırılarak kısa pozisyonların açılması faydalı olabilir.

11 Temmuz’da Geri Pay Alımı Yapan Şirketler

11 Temmuz Cuma günü Borsa İstanbul’da Ahlatçı Gaz, Akfen yenilenebilir Enerji, Investco Holding, Akfen İnşaat, Lokman Hekim Engürüsağ, Ofis Yem ve Gıda, Cem Zeytin, Pc İletişim, Akfen GYO ve Tera Yatırım geri pay alımı yaptıklarını açıkladı.

Şirketlerin geri pay alım adetleri ve ortalama fiyatlarını aşağıdaki tablodan okuyabilirsiniz.